MANILA, Philippines — Papalapit na ang Citicore Renewable Energy ng Tycoon Edgar Saavedra sa paglulunsad ng unang initial public offering (IPO) sa bansa noong 2024 matapos ang P12.9-bilyong listing nito ay malinisan ng Securities and Exchange Commission (SEC).
Sa pahayag noong Miyerkules, inihayag ng corporate regulator ang pag-apruba ng pagpaparehistro ng kumpanya ng 10.04 bilyong karaniwang pagbabahagi. Kailangan din ang go-signal ng Philippine Stock Exchange bago matuloy ang IPO.
Ang Citicore Renewable ay ang pangalawang pinakamalaking solar power producer ng bansa pagkatapos ng ACEN ng Ayala Group.
Nilalayon nitong magbenta ng humigit-kumulang 2.9 bilyong bahagi ng hanggang P3.88 bawat isa mula Marso 4-8 ngayong taon, na ang mga nalikom ay gagamitin para sa solar capacity expansion at battery energy storage systems (BESS), sinabi ng kumpanya sa naunang deal prospektus. .
BASAHIN: Sinisimulan ng Citicore Renewable ang 2024 IPO season na may P12.9-B na alok
Isa pang 435 milyong share ang ibebenta ng Saavedra’s Citicore Power para sa post-IPO price stabilization activities. Ang petsa ng listahan ng Philippine Stock Exchange ay Marso 15, 2024, ipinakita ng prospektus
“Inaasahan ng Citicore na kumita ng higit sa P10.71 bilyon mula sa pangunahing alok para sa mga paggasta ng kapital at pagpapaunlad ng pipeline para sa mga solar energy power plant, at pangkalahatang layunin ng korporasyon,” sabi ng SEC sa pahayag noong Miyerkules.
Portfolio ng nababagong enerhiya
Bukod sa solar at battery storage, nakalista ang Citicore Renewable sa prospectus nitong pangmatagalang plano na bumuo ng 3.1-GW pipeline ng offshore wind energy projects.
Sinabi ng kumpanya na mayroon itong pitong kontrata ng serbisyo sa offshore wind, bagama’t kasalukuyang walang pormal na balangkas ng regulasyon para sa offshore wind.
Ang UBS AG (Singapore) ay tinangkilik bilang nag-iisang pandaigdigang coordinator at ang joint bookrunner sa BDO Capital & Investments Corp. Ang BDO Capital din ang domestic lead manager para sa IPO.
BASAHIN: Ang Citicore Group ay naglagay ng 700-MW solar module supply deal
Ang Citicore Renewable ang una sa hindi bababa sa anim na IPO para sa 2024, na inaasahan ng PSE na tataas ng humigit-kumulang P40 bilyon. Ang kabuuang target na pagtaas ng kapital ng bourse para sa taon ay P175 bilyon, na isang 24 porsiyentong pagtaas sa 2023.
Sinabi ni Nicky Franco, pinuno ng pananaliksik sa stock brokerage house na Abacus Securities, na malabong magpatuloy ngayong taon ang mga “high-profile” na IPO tulad ng SM REIT ng pamilya Sy at Prime Infrastructure Capital Inc. ng tycoon Enrique Razon Jr. ang pangmatagalang kalakaran ng netong mga dayuhang paglabas mula sa merkado.
“Sa tingin namin, maghihintay ang SM REIT at Prime Infra (upang ilunsad ang kanilang mga IPO) hanggang 2025,” sabi ni Franco sa isang briefing sa mga kliyente noong Biyernes.
