Ang San Miguel Global Power Corp. (SMGP), ang sangay ng enerhiya ng grupo ng tycoon na si Ramon Ang, ay maaaring muling mag-tap sa offshore bond market habang hinahangad nitong makalikom ng karagdagang $100 milyon para tustusan ang mga pagpapaunlad ng solar power nito.
Sa isang paghahain sa Philippine Dealing & Exchange Corp. (PDEx), sinabi ng SMGP na ang board of directors nito ay nagbigay ng berdeng ilaw upang ituloy ang isa pang pagpapalabas ng mga permanenteng securities.
Ang mga karagdagang securities na nagkakahalaga ng hindi bababa sa $100 milyon ay ililista sa Singapore Exchange Securities Trading Ltd.
Mga gastos sa predevelopment
Ang pangwakas na halaga, sinabi ng kumpanya, ay depende sa “mga umiiral na kondisyon ng merkado at bilang maaaring maging kapaki-pakinabang sa korporasyon.”
Ang kumpanya ng enerhiya ay hindi pa inilalabas ang petsa ng listahan.
Ang mga kikitain mula sa pangkat na ito ng nakaplanong aktibidad sa pagpopondo ay mapupunta sa mga gastos sa paunang pagpapaunlad ng solar photovoltaic at mga proyekto sa pag-iimbak ng enerhiya ng baterya.
Ang artikulo ay nagpapatuloy pagkatapos ng patalastas na ito
Kinuha ng SMGP ang Standard Chartered Bank bilang nag-iisang lead manager, ang DB Trustees (Hong Kong) Limited bilang trustee at ang Hong Kong Branch ng Deutsche Bank bilang nagbabayad na ahente, ahente ng pagkalkula, ahente ng paglilipat at registrar. Ang Latham & Watkins ay na-tap bilang ahente ng listahan.
Ang artikulo ay nagpapatuloy pagkatapos ng patalastas na ito
Dumating ito wala pang isang buwan pagkatapos aprubahan ng board ng SMPG ang pag-iisyu ng $300 milyon na halaga ng mga walang hanggang securities sa Singapore.
Nag-isyu din ang kumpanya ng $492.11 milyon na halaga ng utang na papel noong Nobyembre 2019, at isa pang $723.90 milyon sa senior perpetual capital securities noong Oktubre 2020.
Ang SMGP ay isa sa mga higanteng enerhiya sa merkado ng Pilipinas na may kapasidad na 5,207 megawatts sa unang semestre ngayong taon.
Portfolio
Kasama sa portfolio ng kumpanya ang mga power generation facility na tumatakbo sa natural gas, coal at renewable energy tulad ng hydroelectric power at mga sistema ng pag-iimbak ng enerhiya ng baterya.
Gayundin, kamakailan ay nakipagtulungan ang SMGP sa dalawa pang titan sa sektor ng kuryente—Meralco PowerGen Corp. at Aboitiz Power Corp—para sa isang $3.3-bilyong deal na naglalayong ilunsad ang “pinakalawak” na pasilidad ng liquefied natural gas (LNG) sa Batangas.
Inaasahan ng tatlong kumpanya na makakatanggap ng pag-apruba mula sa Philippine Competition Commission sa loob ng ikatlong quarter para sa proyektong ito ng LNG.
